Валутните сделки са сделки, които се регулират от международни споразумения или национално законодателство, като се използват валутни стойности.
Видове валутни транзакции
един.Валутни форуърдни транзакции (фючърсни, форуърдни) са сделки, по време на които страните се договарят да доставят определено количество валута в рамките на определен период след приключване на транзакцията по курса, определен към момента на сключването. Има две особености на валутните форуърдни сделки.
Обменният курс е фиксиран при приключване на сделката, въпреки че се изпълнява след определен период от време.
Между сключването и изпълнението на сделката имавремеви интервал. Датата на падежа, т.е. доставката на валутата, се определя като края на периода от датата на сделката или друг период в рамките на срока.
Форвардните транзакции с чуждестранна валута се извършват:
- при получаване на спекулативна печалба поради курсовата разлика;
- при застраховане на преки или портфейлни инвестиции в чужбина срещу евентуални загуби поради намаляване на обменния курс, в който са направени;
- при обмен (конвертиране) с търговска цел, т.е. предварителна продажба на валутни приходи или покупка за предстоящи плащания на чуждестранна валута.
Използването на форуърдни транзакции за покриване на валутен риск по време на търговски сделки стана широко разпространено през 70-те години по време на прехода към плаващи курсове на обменния курс.
2.Валутните операции на банките SPOT са най-честите. Те представляват до 90% от общия обем на валутните транзакции. Тяхната същност се състои в покупката и продажбата на валута, подлежаща на доставка от банките на втория работен ден от датата на сделката по курса, фиксиран при нейното сключване. В този случай се броят работни дни за всяка от валутите, участващи в транзакцията. Тоест, ако следващият ден от датата на транзакцията е неработещ за една от валутите, тогава срокът за доставка за валути става с един ден по-дълъг, а ако следващият ден е неработен за друга валута, доставката също се увеличава с един ден.
При такива транзакции се извършва доставката на валутакъм тези сметки, посочени от приемащите банки. Прехвърлянето на валути в рамките на два дни беше продиктувано по-рано от обективните трудности при прилагането му за по-кратък период от време; освен това се изискваше анализ на валутните транзакции на търговска банка.
Най-мобилният елемент във валутните позицииса операциите на банките на валутния пазар със спешна доставка, но в същото време те включват известен риск. С помощта на операция "SPOT" банките задоволяват нуждите на клиентите в чуждестранна валута, извършват спекулативни и арбитражни операции, потока на капитал от една валута в друга.
3.SWAP транзакциите са вид транзакции, които съчетават парични валутни транзакции на банки. Подобни банкови дейности са известни от средновековието, когато италианските банкери извършват транзакции с менителници. По-късно те започват да се развиват под формата на операции по депортиране и докладване. Депортирането е комбинация от взаимосвързани транзакции в обратен ред на отчета, при които се извършва продажба на чуждестранна валута в брой и нейното закупуване за период.
По-късно валутните операции на банките "SVOP" придобихаформа на замяна на депозити за еквивалентни суми в различни валути. Недостатъкът на тази операция беше увеличението в баланса на банката, което създаде допълнителни рискове и влоши съотношенията. Валутните сделки на банките „SWAP“ решават тези проблеми, счетоводството се извършва по задбалансови позиции, което означава, че обменът на валути се извършва под формата на покупка и продажба.
"SWAP" съчетава покупката и продажбата на валути заподлежи на незабавна доставка с насрещна транзакция в същите валути за определен период. В същото време двама партньори (корпорации, банки и други) се договарят за насрещни плащания.
