ओवर-द-काउंटर बाजार हैविशेषकर वृहद आर्थिक स्तर पर बैंकों की गतिविधि का एक जिम्मेदार खंड। नकदी बाजार की तरह, यह एक जटिल बहुसांस्कृतिक संरचना है, जिसके भीतर दिवालिया होने का जोखिम काफी अधिक है। अंतर्राष्ट्रीय व्यवहार में बैंकों की संपत्ति के नाममात्र मूल्य के साथ मौजूदा चूक के मॉडलिंग और अध्ययन का संबंध बनाते समय, डिफ़ॉल्ट की संभावना का आकलन करते समय, परिसंपत्ति पोर्टफोलियो के क्षणों की विधि, जिसे परिसंपत्ति-मूल्य दृष्टिकोण के रूप में जाना जाता है, का व्यापक रूप से उपयोग किया जाता है। इसके अतिरिक्त, अधिकतम संभावना दृष्टिकोण भी लागू किया जा सकता है।
ओवर-द-काउंटर बाजार और इसकी विशेषताएं बताती हैं कि डिफ़ॉल्ट की वार्षिक संभावना निर्धारित करने के लिए निम्नलिखित जानकारी आवश्यक है:
1. आवश्यक अवधि के लिए प्रत्येक कैलेंडर वर्ष की शुरुआत के रूप में ऑपरेटिंग वाणिज्यिक बैंकों की संख्या;
2। वाणिज्यिक बैंकों की संख्या, जिन्हें डिफ़ॉल्ट के तथ्य की विशेषता है, बाद में, एक वाणिज्यिक बैंक को तरल करने के लिए उच्च अधिकारियों के निर्णय के आधार पर परिसमापन, बाद के परिसमापन के संबंध में एक लाइसेंस निलंबित या निरस्त करने के साथ-साथ बैंक को दिवालिया घोषित करने के लिए अदालत में दावे का बयान दर्ज करना।
समय अवधि टी में वाणिज्यिक बैंकों की डिफ़ॉल्ट दर की गणना अधिकतम चूक से विभाजित चूक की संख्या के बराबर है, और सूत्र द्वारा निर्धारित की जाती है:
("डीओ -1)) / 2 _ डू (डू-एल) पी (नॉट (Nt-1)) / 2" नॉट (Nt-1) पी। 106 एल
कहाँ पे: P2av सिस्टम में किसी भी वाणिज्यिक बैंक के लिए डिफ़ॉल्ट की वार्षिक संभावना है। उसी समय, हम सिस्टम के वाणिज्यिक बैंकों के कामकाज के आंतरिक और बाहरी कारकों के प्रभाव को खत्म करते हैं और केवल उन कारकों के प्रभाव को ध्यान में रखते हैं जो डिफ़ॉल्ट रूप से तथ्य की विशेषता वाले बैंकों की संख्या को दर्शाते हैं; Dt सिस्टम तत्वों की संख्या है जिन्हें चयनित समय अवधि t के लिए डिफ़ॉल्ट स्थिति सौंपी गई है; Nt चयनित समय अवधि के लिए कार्यशील बैंकों की संख्या है; टी - समय अंतराल एक कैलेंडर वर्ष के बराबर।
डिफ़ॉल्ट की वार्षिक संभाव्यता के मान होने चाहिएइस तथ्य को स्थापित करने के लिए कि वहाँ एक रेखीय प्रतिगमन संबंध है स्थूल आर्थिक वातावरण (ओवर-द-काउंटर मार्केट या कॉर्पोरेट सिक्योरिटीज़ मार्केट मान लेता है) के चयनित संकेतकों के साथ तुलना करें। इस तरह की निर्भरता की उपस्थिति परिकल्पना के प्रमाण के रूप में काम करेगी, वाणिज्यिक बैंकों के बंद होने और ऐसे वातावरण में होने वाले परिवर्तनों के बीच संबंध के वास्तविक अस्तित्व के बारे में सामने रखेगी, और बाद में, निर्मित रेखीय प्रतिगमन समीकरणों पर भरोसा करते हुए, चयनित मैक्रोइकॉनॉमिक संकेतकों में परिवर्तनों की भविष्यवाणी करना संभव होगा, हाइपोटेक्टली लिक्विडेटेड वाणिज्यिक बैंकों की संख्या में बदलाव।
वार्षिक संभावना के बीच संबंध की डिग्रीडिफ़ॉल्ट और मैक्रोइकोनॉमिक वातावरण को सहसंबंध गुणांक द्वारा विशेषता है, अगर यह सीमा में है या -1 से +1 के बराबर है, तो हम असतत डेटा की दो श्रृंखलाओं के बीच एक रैखिक प्रतिगमन संबंध के बारे में बात कर सकते हैं।
राज्य का वृहद आर्थिक वातावरण हो सकता हैएक अनंत संख्या में संकेतकों की विशेषता है, लेकिन वर्तमान में हम केवल उन में रुचि रखते हैं, रैखिक प्रतिगमन निर्भरता, जो डिफ़ॉल्ट की वार्षिक संभावना पर, हम प्रयोग की शुद्धता के लिए साबित कर सकते हैं। यह ध्यान दिया जाना चाहिए कि अधिकांश आर्थिक संकेतकों में डिफ़ॉल्ट की वार्षिक संभावना के साथ सहसंबंध हो सकता है, लेकिन ओटीसी बाजार को इस तरह से डिज़ाइन किया गया है कि ऐसा संबंध गैर-कार्यात्मक है, और इसलिए इसकी उपस्थिति व्यक्तिपरक हो सकती है।
यह विश्लेषण बताता है कि बीचडिफ़ॉल्ट और मैक्रोइकॉनॉमिक वातावरण की वार्षिक संभावना के रूप में इस तरह के एक संकेतक द्वारा, एक स्पष्ट कारण संबंध है। इस प्रकार, वाणिज्यिक बैंकों को बंद करना अन्य देशों के क्रेडिट संस्थानों द्वारा आवंटित विदेशी मुद्रा संसाधनों में कमी के साथ जुड़ा हुआ है, जो निवेश की स्थिति को नकारात्मक रूप से प्रभावित करता है और सरकारी निकायों के शुद्ध घरेलू ऋण की मात्रा में वृद्धि की ओर जाता है।
