La liquidez es uno de los indicadoresla solvencia de la empresa. Hay tres tipos de liquidez: actual, rápida, instantánea. A continuación, consideraremos qué dicen estos indicadores, cómo se calculan.
El índice de liquidez general explicala rapidez con la que la organización puede liquidar las obligaciones actuales. Este indicador da una estimación de cuántos rublos aproximadamente de activos caen sobre un rublo de pasivo corriente. Cada empresa paga los pagos a corto plazo principalmente con activos circulantes. Por lo tanto, si el índice de liquidez total es mayor que 1, significa que la organización paga los pagos corrientes en su totalidad con los activos corrientes y sus actividades son eficientes. Son los activos corrientes los que salvan a la organización ante cualquier imprevisto que genere costes. El indicador de liquidez se puede aplicar no solo a una empresa específica, sino también a metales preciosos, valores, bienes raíces, equipos, etc.
La fórmula utilizada para determinar la relación: (la suma de los activos corrientes, las cuentas por cobrar y las deudas de los fundadores sobre las contribuciones) / pasivos corrientes.
Un alto índice de liquidez general ayudaLas organizaciones obtienen préstamos a corto plazo, ya que los prestamistas seguramente observarán este indicador. Si es lo suficientemente alto, entonces la empresa tiene un riesgo menor de realizar pagos atrasados o de no devolver el dinero al acreedor. En el caso de que el índice de liquidez total sea bajo (menos de 1), la organización experimenta dificultades para pagar las obligaciones actuales. De ello se desprende que los financieros deben analizar el flujo de caja de la organización. Así, por ejemplo, los establecimientos de comida rápida y minoristas se caracterizan por una gran rotación de efectivo. Y el índice de liquidez general será bajo. Si esta relación es demasiado alta, significa que la empresa no utiliza eficazmente los activos corrientes, así como la financiación a corto plazo. Aunque los prestamistas consideran el alto valor del índice de liquidez como una posición estable de la empresa en el mercado.
La proporción rápida muestrael grado de estabilidad financiera de la empresa en términos de corto plazo. También se le llama ratios de liquidez estricta, liquidez urgente, liquidez intermedia. Este indicador se calcula como: (diferencia entre activo circulante e inventarios) / pasivo a corto plazo.
Este indicador es más estricto en términos deen comparación con la liquidez actual. Señala la rápida solvencia de la organización y dice qué tan pronto sus fondos líquidos pueden cubrir la deuda a corto plazo. Se recomienda que este indicador esté en el rango de 0,7 a 1,5.
Muestra el índice de liquidez instantáneaen qué medida la organización puede cubrir pagos a corto plazo con efectivo. Aquí también se tienen en cuenta las inversiones financieras a corto plazo. El coeficiente se calcula de acuerdo con la fórmula: (la cantidad de efectivo e inversiones a corto plazo) / pasivo corriente - (la cantidad de ingresos futuros, reservas para pagos futuros).
Esta relación indica qué proporciónlas cuentas por pagar pueden ser reembolsadas por la organización de inmediato. Si, al analizar las actividades de la empresa, el financiero recibe un valor de coeficiente de más de 0.2, entonces la empresa puede pagar sus propias obligaciones en poco tiempo. En el caso de que el ratio de liquidez instantánea sea inferior a 0,2, la empresa corre el riesgo de no hacer frente a las deudas crediticias a corto plazo.
El gerente financiero de la organización debe analizar constantemente la situación actual y evaluar la liquidez de la empresa. Esto ayudará a tomar las medidas oportunas para aumentar su solvencia.
