تشخيص الحالة الماليةالمؤسسة هي خطوة مهمة للغاية في الإدارة المالية. لتحديد مشاكل الشركة ، من الضروري تحليل عدد من المؤشرات لتقييم الوضع الحالي. تخضع مؤشرات الاستقرار المالي ومستويات السيولة ، وكذلك مستويات الربحية ومعدل دوران الموارد المختلفة للمؤسسة للحساب.
يمكن إجراء تحليل السيولة باستخدامباستخدام مؤشرات الميزانية العمومية فقط ، مما يعني بساطة وتوافر هذا النوع من التحليل ، حتى بالنسبة للمديرين الماليين غير المتمرسين. من الممكن استخلاص استنتاج حول سيولة الميزانية العمومية للمؤسسة بعد تكوين رصيد السيولة. لتقييم سيولة المؤسسة ككل ، من الضروري حساب نسب السيولة. دعونا نتناولها بمزيد من التفصيل.
النسبة الأولى هي المجموعالسيولة. يتكون حسابها من نسبة المبلغ الإجمالي للأصول الحالية للشركة إلى مبلغ الديون قصيرة الأجل ، والتي ترد في القسم الخامس من الميزانية العمومية. يوضح مؤشر السيولة العام قدرة المؤسسة على سداد الديون الأكثر إلحاحًا عن طريق توجيه جميع الأصول المتداولة لهذه الأغراض ، والتي ، بالطبع ، أكثر سيولة بكثير من الأصول غير المتداولة. في الأدبيات الاقتصادية ، يمكنك العثور على الأسماء "نسبة السيولة الحالية" أو "نسبة التغطية الإجمالية" ، لكنهما تعنيان نفس الشيء.
توجد قيم لهذا المؤشر ،والتي تعتبر طبيعية. الحد الأدنى هو 1 ، والذي يحدد متطلبات السيولة. بمعنى آخر ، يجب أن تكون الأصول المتداولة كافية لتغطية الخصوم قصيرة الأجل. إذا تجاوزت نسبة السيولة الإجمالية 2 في القيمة ، فهذا يعني أن الشركة تنتهج سياسة غير فعالة في مجال إدارة الأصول الحالية.
نطاق القيم أعلاهمقبولة بشكل عام ، ولكنها قد لا تتوافق مع احتياجات وخصائص أي مشروع معين. للحصول على تعريف أكثر دقة للسعر ، من الضروري إجراء الحساب التالي: قسمة مبلغ معدل المخزون ومبلغ الخصوم قصيرة الأجل على نفس مبلغ الالتزامات قصيرة الأجل. يأخذ مؤشر السيولة العام المعياري المحسوب في الاعتبار حقيقة أنه عندما يتم توجيه جزء من الأصول المتداولة لتلبية مطالبات الدائنين ، سيكون لدى المؤسسة الحد الأدنى من الاحتياطيات اللازمة لمواصلة أنشطتها.
يتم احتساب نسب السيولة الأخرىباستخدام الأصول السائلة بشكل متزايد فقط. على سبيل المثال ، عند حساب مؤشر تغطية مؤقت ، يتم استبعاد المخزون الذي يمثل أقل الأصول سيولة من الحساب. يجب أن يكون هذا المؤشر أيضًا أكثر من واحد ، ومن الواضح أنه مقيد بقيمة نسبة التغطية الإجمالية.
في بسط الكسر في صيغة المعاملفقط الأصول الأكثر سيولة موجودة في السيولة المطلقة - الاستثمارات قصيرة الأجل والأموال. يقدر مقدار الديون العاجلة التي يمكن للشركة أن تعود من الأصول الأكثر سيولة. كنسبة مئوية ، يجب أن تتراوح هذه القيمة من 20 إلى 25. ومع ذلك ، بالنسبة للمؤسسات الروسية الحديثة ، غالبًا ما يكون هذا المستوى بعيد المنال.
من بين أمور أخرى ، يمكنك حساب القيمةالسيولة عند تعبئة الاحتياطيات. وبالتالي ، سيتم التوصل إلى استنتاج حول عدد الالتزامات قصيرة الأجل التي ستدفعها الشركة إذا باعت جميع احتياطياتها. من المقبول عمومًا أن تكون هذه الحصة من النصف إلى 70٪.
إذا كان أي من المؤشرات خارج النطاق الطبيعي ، فيجب على المدير المالي اتخاذ قرارات معينة من شأنها تحسين الوضع.
