株式市場のテクニカル分析は現時点での「雄牛」と「熊」の力のバランスを評価します。テクニカル分析は、トレーダーが価格チャートを観察し、市場心理学、歴史の繰り返し、その他の要因の分析を通じて形成された行動のルールを特定した結果として現れました。
テクニカル分析は、あらゆる種類の指標を使用して実行されます。プロのトレーダーがテクニカル分析の後に行う予測のほとんど。
ロシアの証券市場はまだ発展途上です他の国の市場と比較して。株式市場の発展は、金融商品の拡大に貢献しています。さらに、株式市場にはさまざまな種類があります。主要な株式市場では、初めて新しい証券の発行と発行が行われます。二次株式市場は組織化されていても組織化されていなくてもかまいません。株式市場も縄張りによって分類されます。
取引された金融に応じてトレーダーは、取引へのアクセスを得るためにブローカーを選択します。外国為替ブローカーの格付けでは、特定のブローカーがアクセスする金融商品の数を見積もることができます。ブローカーにはさまざまな手数料と労働条件があります。取引のためのブローカーの選択は慎重でなければなりません。外国為替ブローカーの評価には、仕事のすべての重要な側面に関するブローカーの比較が含まれています。
ファンダメンタル分析とテクニカル分析の違い
ファンダメンタル分析には研究が含まれますニュースリリース中および長期的に価格に影響を与える基本的な要因。基本的な指標には、GDPのレベル、失業率、借り換え率の変化などが含まれます。
テクニカル分析にはチャート分析が含まれますインジケーター、幾何学的形状、価格サポート、レジスタンスラインを使用した価格。テクニカル分析は、短期および中期のプレーヤーの心理的側面をより完全に考慮に入れています。このタイプの分析はほとんどすべてのトレーダーによって使用されますが、ファンダメンタル分析は少数のプレーヤーによって使用されます。これは、客観的な結論を形成するために大量のデータを調査する必要性に関連しています。
に基づいて結論を出した後でも実行されたファンダメンタル分析の中で、トレーダーはテクニカル分析の手段を使用して、市場への最も便利な参入ポイントを探しています。多くのトレーダーはテクニカル分析のために特別なプログラムを使用しています。株式市場を分析するためのプログラムは、原則として、チャートを分析し、さまざまな指標のシグナルを識別します。それにもかかわらず、ほとんどのトレーダーは、追加のソフトウェアを使用せずに、独自にチャートを分析します。株式市場のテクニカル分析では、さまざまな指標からのシグナルを使用しますが、プログラムは1つまたは2つの指標のシグナルを提供し、重要なニュースのリリースなど、他の多くの要因を考慮しません。
テクニカル分析は仮定します
市場の主な機能は次のとおりです。
- 有価証券の売却による無料資金の集中。
- 会社の証券の購入を組織することによって投資を引き付けること。
- 高水準の流動性を確保する上で。
株式市場はそれほど抽象的ではありません、思われるかもしれませんが。売りに出された有価証券の背後には、仕事を提供し、商品、仕事またはサービスを生産し、税金を支払う運営組織の実体経済があります。
株式市場には、プロのトレーダーが取引戦略を構築するために使用する3つの基本的な仮定があります。
- 価格はすべてを考慮に入れています。
- 価格は方向性を持って動きます。
- 歴史は繰り返す。
価格はすべてを考慮に入れています。通貨のように、外国為替のように、株式市場は国の経済の状態だけでなく、トレーダーの期待も考慮に入れます。期待は、噂、ニュース、ファンダメンタル市場分析、および内部情報に基づいています。チャートを分析することにより、トレーダーは彼の知識、情報、指標、およびその他の分析ツールを適用して、価格変動の最も可能性の高いさらなる方向を決定します。
価格は莫大な量の影響を受ける可能性があります政治家の発言、自然災害、重要なニュースの発表を待つなど、さまざまな要因があります。すべて、絶対にすべての公開情報がすでに価格に含まれています。
価格は方向性を持って動きます。外国為替市場と同様に、株式市場もトレンドに左右されます。つまり、価格が無秩序に動くことはありません。これは、テクニカル分析の主な指標であるトレンドによって確認されます。
歴史は繰り返す。ほとんどのプレイヤーの心理学は、さまざまな状況でアクティブ化されるアクションの特定のシナリオの存在を意味します。市場のテクニカル分析を行うための一般的なルールの選択に寄与するのは、歴史の繰り返しです。
テクニカル分析指標
株式市場のテクニカル分析は、以下の指標を構築して使用することによって実行されます。
- トレンドライン、サポートおよびレジスタンスレベル。
- 幾何学的図形;
- オシレーターのグループの技術的指標;
- トレンドテクニカル指標。
トレンドライン
価格が上下する場合-これ動きはトレンドと言えます。価格が横ばいの場合、それは横向きの傾向です。トレンドには、起源、開発、完成といういくつかのサイクルがあります。トレーダーは、彼の方向に市場に参入する新たなトレンドの兆候を探しています。あなたはトレンドの終わりの最初の兆候で市場を出る必要があります。
のような長期的なトレンドの始まり通常、基本的な要因によるものです。したがって、重要なニュースの影響下でトレンドが形成される可能性があります。株式取引の前提条件の1つは、次のように述べています。トレンドに逆らったり、トレンドの方向にプレイしたりしないでください。トレーダーが市場と対戦しようとすると、最終的には損失を被ります。
トレンドの発展には長い時間がかかる可能性があります時間。トレンドは数ヶ月または数年も続く可能性があります。トレンドの終わりも基本的な要因によるものです。その完了の兆候は、トレンドの反対方向への大きな価格変動である可能性があります。この変動は、メジャープレーヤーがポジションをクローズしたことを示しています。
下のグラフを見ると、次のことができます。下降トレンドを参照してください。下降トレンドラインは高値で描かれています。下降トレンドでは、その線は最低価格で描かれます。
トレンドを決定するために、トレーダーは移動平均、ADXなどの追加の指標も使用します。
サポートと抵抗のレベル
抵抗レベルは、価格は数回触れ、反対方向に反撃しました。たとえば、トレンドライン（上記の例）は抵抗線として機能します。この画像は、価格がトレンドラインに触れているが、それを壊していないことを示しています。トレンドラインの近くでは、完成の兆しがなければ、トレンドの方向に市場に参入する必要があります。
価格がレジスタンスラインを破った後、このラインが価格サポートレベルになります。これは、以下の価格チャートに示されています。
幾何学的図形
に使用される次の図がありますチャートのテクニカル分析：三角形、長方形、「旗」（「ペナント」）、「頭と肩」、「トリプルトップ」、「ダブルとトリプルボトム」、「ソーサー」など。
すべての形状は2つのグループに分けられます。逆転と継続のパターン。反転パターンはトレーダーに現在のトレンドの反転の可能性を示し、継続パターンはその可能性が最も高いさらなる継続を示します。ほとんどの場合、幾何学的形状の方法は、それ自体ではなく、他の分析ツールと組み合わせて使用されます。
市場と同じように、株式市場のテクニカル分析外国為替は幾何学的形状の使用を伴います。これは、チャートに表示されたときにほとんどのトレーダーが繰り返し行動するためです。株式市場と外国為替市場の両方で、この分析手法は広く普及しています。
三角形。 三角形には4つのタイプがあります。価格行動を予測するために使用されます：降順、昇順、対称、拡大の三角形。このパターンは反転グループに属しています。市場に参入する前に、この数字が価格チャートに現れるとき、その境界の崩壊を待つ必要があります。
矩形。 このパターンは、明確な水平方向の支持線と抵抗線がチャートに表示されたときに形成されます。長方形は、市場の勢力均衡を示しています。
「旗」または「ペナント」。 これらはトレンド継続パターンです。価格チャートに旗やペナントが表示されると、トレンドの動きが修正されます。
"頭と肩"。 この数字は教育において非常に重要です日足チャート。少数のトレーダーがより短い時間枠で作業します。これは、パターンの形成に対する反応が低いことを意味します。フィギュアは反転グループに属しています。また、テクニカル分析では、「逆頭と肩」のパターンがよく使用されます。この場合、これは「ダブルボトム」と呼ばれます。
「トリプルトップ」。 このパターンは反転グループに属し、1つの価格レベルで3つのピークを形成します。
「ダブルとトリプルボトム」。 このパターンは、トリプルトップパターンの反対です。価格は同じ範囲で3つの安値をトレースします。
「ソーサー」。 トレンド反転パターン。それは長い時間枠で最も重要です-毎日、毎週のチャート。この数字の形成には1か月以上かかる場合があります。
トレンドテクニカル指標
トレンドの方向を決定することは、取引において重要な役割を果たします。市場との対戦が利益に終わることはめったにありません。株式市場のテクニカル分析は、通貨分析と非常によく似ています。
移動平均。 移動平均またはMAが最も多い重要なトレンド指標。このインジケーターは、指定された期間の平均価格でプロットされた線を視覚的に表します。この指標を構築する際に最も重要なのは終値です。
投資市場には次のようなことわざがあります。「市場はアマチュアによって開かれ、専門家によって閉じられます。」それは終値の重要性を完全に反映しています。プロのトレーダーは大量の取引を開始し、価格に強い影響を与えます。これらの理由から、終値が最優先されます。
最も人気のあるMAの品種は単純で指数関数的な加重移動平均。単純移動平均（SMA）は、選択した期間の算術平均に基づいてプロットされます。加重移動平均（WMA）は、「加重」係数を考慮して作成されます。つまり、最新の価格が最も完全に考慮されます。指数移動平均（EMA）はWMAに似ていますが、前の期間のすべての価格が考慮されます。
トレーダーは通常、異なる時間枠の2つのMAを使用します。この場合、買いシグナルは、速いMAが遅いMAを下から上に横切るときであると見なされます。売りシグナルは、速いMAが遅いMAを上から下に横切るときであると見なされます。
発振器グループインジケータ
発振器は市場のボリュームを測定します。この指標のグループは、反転が最も起こりそうな買われ過ぎと売られ過ぎの領域を識別します。このグループの指標は、価格がチャネル内でトレンドになっているときに最も明確なシグナルを提供します。
トレーダーに最も人気がありますオシレーターは次のとおりです。MACD、ストキャスティクスオシレーター、RSIなど。これらの指標は、株式市場だけでなく、外国為替市場のテクニカル分析にも使用されます。
MACDインジケーター。 この指標は平均データに基づいています異なる期間の移動平均であり、価格の逆転を決定することを目的としています。これは「MovingAverageConvergence / Divergence」の略で、「Moving Average Convergence / Divergence」と解釈されます。
この指標の計算式は次のとおりです。MACD=高速EMA-低速EMA。
このオシレータのプロパティは、高速および低速のEMAの期間に対応する「高速」および「低速」のフィールドを提供します。
価格がこのゼロマークを超えている場合指標であり、成長している場合、これは価格の上昇を示し、逆に、価格がゼロマークを下回って下落した場合、これは下降を示します。
この指標のシグナルは、価格によるゼロレベルの交差です。したがって、ゼロマークを下から上に横切ることは買いシグナルであり、上から下に横切ることは売りシグナルです。
インディケータが誤った価格変動（発散）を示している場合、これは価格反転のシグナルとして機能します。
ストキャスティクスオシレーターインジケーター。 ストキャスティクスは価格以上のものを考慮に入れます近いだけでなく、ローカルの高値と安値。このインジケーターは、オシレーターグループの他のインジケーターよりも有益です。このインジケーターは、「80」レベルより上にある買われ過ぎゾーンと、「20」レベルより下にある売られ過ぎゾーンを提供します。
市場に参入するためのシグナルは、MACDインジケーターのシグナルと同様に、2本の線の交点です。この発振器の発散は、市場に参入するための強力なシグナルとしても機能します。
RSIインジケーター。 このインジケーターの主なパラメーターはそれが構築されている期間。著者の推奨値は14ですが、期間9と12もよく使用されます。この指標は、トレンドの強さを測定するために使用されます。選択した期間の価格の上昇率と下降率を比較します。
インジケーターラインが上を向いている場合は、市場で成長傾向が蔓延していることを示し、その逆も同様です。従来、勢力均衡、つまり市場の均衡は約50で達成されていました。50レベルのインジケーターラインが上から下に交差することは、ショートセルポジションを開くためのシグナルとして機能します。レベル50を上向きに越えることは買いシグナルです。
結論として
株式市場のテクニカル分析はこの市場でのみ使用されるそのような指標の存在には、NH-L、TRIN、MASなどが含まれます。この記事に記載されている指標は、外国為替分析によく使用されます。株式市場のテクニカル分析には、相互に補完できるいくつかの指標の同時使用が含まれます。しかし、価格を予測する際に考慮すべき他の要因があります。
外国為替市場は特定のものです。為替での取引は、為替レートの投機を表しています。外国為替通貨はペアで取引されます（例：EUR / USD、GBP / USD）。同時に、外国為替指標は株式市場でも使用されています。株式市場は抽象的な概念ですが、外貨両替と密接な関係があります。大株を買うときは通貨が使われ、すぐにその価格に反映されます。同時に、為替レートの急激な下落は、多くの企業の株式に大きな影響を与える可能性があります。
